厥后李松与赵萌二人，便向更始帝建议，所有元勋都应当封王。朱鲔出言争辩，认为汉高祖刘邦，有约不是刘氏宗室，不能封王。更始帝便先封了刘氏宗室，太常将军刘祉为定陶王，刘赐为宛王，刘庆为燕王，刘歙为元氏王，上将军刘嘉为汉中王，刘信为汝阴王；
然后就立了王匡为比阳王，王凤为宜城王，朱鲔为胶东王，卫尉上将军张卬为淮阳王，廷尉上将军王常为邓王，执金吾上将军廖湛为穰王，申屠建为平氏王，尚书胡殷为随王，柱天上将军李通为西平王，五威中郎将李轶为舞阴王，水衡上将军成丹为襄邑王，大司空陈牧为阴平王，骠骑上将军宋佻为颍阴王，尹尊为郾王。
只有朱鲔推辞说：“臣不是刘氏宗室，不敢违犯王制。”推让不愿接受。于是，刘玄无奈将其，改任朱鲔为左大司马，刘赐为前大司马，使他们与李轶、李通、王常等镇抚关东。又任命李松为丞相，赵萌为右大司马，配合主持内政。
更始帝纳赵萌的女儿赵氏为夫人，很是痛爱，便把政事委托赵萌处置惩罚，自己日夜与妇人在后庭饮酒取乐。
群臣有事想上奏于他，更始帝经常因喝醉了酒而不能接见，有时不得已，就命令侍中坐在帷帐内答话。
诸将听出来答话的不是更始帝的声音，出来后都诉苦说：“现在成败还不行知，为何放纵成这个样子！”
韩夫人尤其嗜好喝酒，每侍奉更始帝饮酒，见到常侍奏事，时常发怒说：“皇上正和我饮酒，你为什么偏偏，在此时来奏事呢？”起身，便把书案都捶破了，让刘玄对他惩戒。
赵萌专权，作威作福。郎吏有的直言赵萌放纵的，更始帝刘玄便发怒，拔剑相击(维护国丈)。自此以后没有人敢再讲话。
赵萌恼恨侍中，带出来将他杀害，更始帝出头救他，赵萌不从。这时李轶、朱鲔专制于山东，王匡、张卬在三辅横蛮残暴。
所封授的官爵，都是一些小人商人，另有伙夫厨师之流，许多人穿着绣面衣、锦缎裤子、短衣，或者穿着妇女的大襟上衣，在路上嬉笑怒骂。长安城有歌讥笑说：“灶下养，中郎将。烂羊胃，骑都尉。烂羊头，关内侯。”
军帅将军豫章李淑上书规劝说：“现在贼寇刚刚抹掉，王化还远没有实行，百官和执掌职事的仕宦都应当小心谨慎行使自己的职责。三公的官是上应天上的台宿，九卿的官是下法地上的河海，这都是用人来取代天的职守。
陛下定帝业，虽是由于下江、平林的盛势，但那只是临时起作用的因素，天下既定就不行再用了。现在亟宜整理和革新制度，广泛延揽天下的英雄好汉，按才授爵封官，以匡救王国。现在公卿大位，无一不被官军攻克，尚书显官也都身世庸伍，把那些只能当个亭长、贼捕之用的庸才，重用为辅佐帝王以治国兴邦的大任，是不明智的。要知道名与器，是圣人最重视的，今以圣人所重视的加在庸人身上，指望他们能裨益于万分，兴王化致理义，就即是是缘着木头去求鱼，上到深山去采珠一样，也完全办不到的。海内看到这种情况，就有人窥度汉朝的山河了。臣并不是嫉妒憎恶自己想升官，实在为陛下的这种举措感应惋惜。松弛良材，损坏锦绣，这是应当仔细考虑的。只有抛弃以前的谬妄错误，以兴隆周文王人才济济的美德。”
更始帝震怒，下令将李淑逮捕入狱。自此以后关中离心，四方纷纷怨恨叛变。诸将出征，各自安置自己的亲信来担任州牧郡守，这样州郡交织，不知所从。十二月，赤眉军西进入关。